ترجمه متن زیر از انگلیسی به فارسی:
شبکه XRP نشانههایی از تثبیت درونزنجیرهای را نشان میدهد، حتی با وجود اینکه قیمت آن پایینتر از میانگین هزینه پایه برای دارندگان معامله میشود، طبق دادههای Alphractal. دادهها حاکی از آن است که بازار همچنان تحت فشار است، اما فعالیت شبکه، عرضه در صرافیها و شرایط اهرمی به فروش وحشتزده اشاره ندارند.
بررسی کلی داراییهای Alphractal نشان میدهد که قیمت لحظهای XRP برابر ۱.۴۳۴۳ دلار است که پایینتر از قیمت تحققیافته آن یعنی ۱.۴۸۶۲ دلار قرار دارد. این شکاف مهم است زیرا قیمت تحققیافته منعکسکننده میانگین هزینه تحصیل درونزنجیرهای برای تمام XRP در گردش است. با قرار گرفتن قیمت لحظهای پایینتر از این سطح، دارندگان متوسط با زیان تحققنیافته مواجه هستند.
دادههای درونزنجیرهای XRP به تثبیت اشاره دارند
تحلیل هوش مصنوعی این شرکت بر نسبت MVRV XRP تأکید کرد که در حال حاضر ۰.۹۶۱۳ است. در این تحلیل آمده است: "MVRV کمتر از ۱.۰ به این معنی است که بازار ارزش XRP را پایینتر از میانگین هزینه پایه ارزیابی میکند. از نظر تاریخی، این منطقه نشاندهنده فاز پایانی خرسی یا تثبیت عمیق است، نه قیمتگذاری شادمانه."
این نتیجهگیری با خوانش NUPL XRP که ۰.۰۴۰۲- است، پشتیبانی میشود و دارایی را در وضعیت "ترس" قرار میدهد. سود/زیان خالص تحققنیافته کمی پایینتر از صفر نشان میدهد که شبکه اندکی زیر آب رفته است - منطقهای که دارندگان ضعیفتر ممکن است خارج شوند، اما انباشت بلندمدت اغلب شروع به ظهور میکند. Alphractal آن را "منطقهای از نظر روانی شکننده" توصیف کرد، اما هنوز سناریوی تسلیم نیست.
تصویر عرضه
دادههای عرضه نیز قابل توجه است. ارزش بازار XRP ۸۸.۳۳ میلیارد دلار است و در رتبه چهارم در میان داراییهای رمزارزی در این مجموعه داده قرار دارد، با ۶۱.۵۷ میلیارد XRP در گردش. ذخایر صرافیها در مجموع ۳.۶۸ میلیارد XRP یا ۵.۲۷ میلیارد دلار است که حدود ۶٪ از عرضه در گردش را تشکیل میدهد. برای یک دارایی در میان پنج دارایی برتر، این از نظر ساختاری پایین است. این نشان میدهد که بخش بزرگی از XRP خارج از پلتفرمهای معاملاتی نگهداری میشود و نقدینگی سمت فروش را کاهش میدهد.
ذخایر صرافیها طی هفت روز ۲.۳٪ افزایش یافت که نشاندهنده بازگشت نقدینگی کوتاهمدت به صرافیها است، اما Alphractal گفت این حرکت "به اندازهای نیست که نشاندهنده غلبه توزیع باشد."
استفاده از شبکه
قویترین بخش گزارش، استفاده از شبکه است. آدرسهای فعال به ۴۸,۹۴۶ رسید که در یک روز ۱۷.۷٪ و طی هفت روز ۴۰.۸٪ افزایش داشت. تراکنشهای روزانه به ۲.۸۱ میلیون رسید، در حالی که ارزش تراکنش تعدیلشده به ۲۹.۵۸ میلیارد دلار در روز رسید. در این تحلیل آمده است: "XRP یک بازگشت قوی در فعالیت آدرسها نشان میدهد، با افزایش هفتگی تعداد و ارزش تراکنشها. این واگرایی - افزایش مشارکت بدون افزایش تهاجمی قیمت - معمولاً منعکسکننده استفاده ارگانیک از شبکه است تا نوسان سفتهبازانه."
معیارهای ارزشگذاری و کارایی شبکه نیز به بازاری تحت فشار اما نه از نظر ساختاری شکسته اشاره دارند. Alphractal نسبت NVT XRP را بالا اما در حال تثبیت، سرعت توکن را متوسط و VANV را خنثی توصیف کرد. به نظر آنها، ارزشگذاری نسبت به ارزش منتقلشده بیش از حد گرم نشده و سرعت نیز فرو نریخته است.
موقعیتگیری مشتقات
موقعیتگیری مشتقات نیز به نظر محدود است. بهره باز XRP برابر ۱.۴۹ میلیارد دلار است که معادل ۱.۶۹٪ از ارزش بازار است. نسبت لانگ/شورت ۲.۳۴ است، در حالی که احساسات معاملهگران برتر ۲.۰۵ است. اگرچه موقعیتگیری به سمت لانگ متمایل است، اما تصفیههای ۲۴ ساعته تنها ۸۷۰,۰۰۰ دلار است که نشان میدهد اقدام قیمت در حال حاضر توسط یک پالایش گسترده اهرمی هدایت نمیشود.
فعالیت نهنگها
فعالیت نهنگها کمتر سازنده است. دلتای نهنگ در مقابل خردهفروش ۰.۸۱- است، به این معنی که مشارکت خردهفروشی از تهاجم نهنگها پیشی گرفته است. Alphractal این را به عنوان نشانهای تفسیر کرد که نهنگها به طور تهاجمی انباشت نمیکنند، اگرچه دادهها همچنین به توزیع سنگین اشاره ندارند. این از تصویر گستردهتر انباشت محدودهمحور به جای تغییر روند قاطع پشتیبانی میکند.
محدودیت اصلی
محدودیت اصلی همچنان ورود سرمایه است. نرخ رشد دلتای Alphractal بر اساس میانگین متحرک ۳۶۵ روزه ۱۱۱.۷- است که تحلیل گفت ورود سرمایه جدید ضعیف در سال گذشته را تأیید میکند. در این خوانش، XRP هنوز بیشتر توسط دارندگان موجود پشتیبانی میشود تا پول تازه وارد شده به بازار. بنابراین تصویر کلی به طور کامل یک روند صعودی را تأیید نمیکند. این بیشتر خاص است: XRP پایینتر از هزینه پایه خود معامله میشود، احساسات هنوز ترسناک است و معیارهای رشد ضعیف هستند. با این حال، عرضه در صرافی محدود است، اهرم تحت کنترل است و فعالیت شبکه در حال بهبود است. در زمان نگارش، XRP با قیمت ۱.۴۳ دلار معامله میشد. تصویر ویژه با DALL.E ایجاد شده، نمودار از TradingView.com.
سوالات متداول
در اینجا لیستی از سوالات متداول درباره "با وجود اقدام قیمت ضعیف، XRP یک سیگنال درونزنجیرهای صعودی نشان میدهد" آورده شده است
سوالات سطح مبتدی
1 اقدام قیمت ضعیف برای XRP به چه معناست
به این معنی است که قیمت XRP زیاد بالا نرفته یا حتی در حال سقوط بوده است، حتی اگر اخبار دیگر مثبت به نظر برسند. اساساً نمودار کند به نظر میرسد.
2 سیگنال درونزنجیرهای صعودی چیست
این یک نشانه مثبت است که با تحلیل دادههای بلاکچین پیدا میشود. این نشان میدهد که سرمایهگذاران بزرگ یا خود شبکه در حال قویتر شدن هستند، حتی اگر قیمت هنوز بالا نرود.
3 چه سیگنال درونزنجیرهای خاصی برای XRP صعودی نامیده میشود
اغلب به افزایش آدرسهای فعال یا افزایش حجم تراکنشهای بزرگ اشاره دارد. یکی دیگر از سیگنالهای رایج کاهش XRP نگهداریشده در صرافیها است، به این معنی که مردم آن را به کیف پولهای شخصی منتقل میکنند.
4 اگر قیمت ضعیف است، چرا باید به سیگنال درونزنجیرهای صعودی اهمیت دهم
زیرا سیگنالهای درونزنجیرهای اغلب پیشرو قیمت هستند. آنها نشان میدهند که پول هوشمند در پشت صحنه چه میکند. سیگنال صعودی نشان میدهد که انباشت در حال وقوع است که میتواند بعداً به افزایش قیمت منجر شود.
5 آیا این به این معنی است که باید همین حالا XRP بخرم
نه لزوماً. این یک نشانه مثبت است اما تضمینی نیست. اقدام قیمت ضعیف ممکن است برای مدتی ادامه یابد. بهتر است از این به عنوان یک قطعه اطلاعات استفاده کنید، نه یک سیگنال خرید به تنهایی.
سوالات سطح متوسط
6 تفاوت بین اقدام قیمت و دادههای درونزنجیرهای چیست
اقدام قیمت چیزی است که در نمودار میبینید: ارزش بازار فعلی، کندلها و حجم.
دادههای درونزنجیرهای فعالیت زیربنایی در دفتر کل XRP است: چند تراکنش انجام شده، چند کیف پول جدید ایجاد شده و چقدر XRP بین صرافیها و کیف پولها جابجا شده است.
7 چگونه حجم تراکنش بزرگ میتواند صعودی باشد اگر قیمت در حال سقوط است
این نشان میدهد که نهنگها در حال انباشت XRP با قیمتهای پایینتر هستند. آنها در حال خرید عمده بدون بالا بردن قیمت بازار هستند، اغلب از طریق معاملات خارج از صرافی (OTC).