Aave V4, Base üzerinde, teminat olarak yedi Coinbase tokenleştirilmiş ABD hissesini kabul eden bir Hisse Senedi Merkezi başlattı. Uygun olan ABD dışı kullanıcılar, Apple, Amazon, Alphabet, Meta, Microsoft, Nvidia ve Tesla hisselerini temsil eden token'ları yatırarak USDC borç alabilir. Lansmanda, tokenleştirilmiş hisse senetleri yalnızca teminat olarak hizmet ediyor ve Chainlink piyasa verileri kullanılarak fiyatlandırılıyor.
Tokenleştirilmiş hisse senetleri artık sadece alım satım yapmanın ötesine geçmeye başlıyor. Aave V4'ün Base üzerindeki Hisse Senedi Merkezi, uygun kullanıcıların Coinbase tarafından ihraç edilen tokenleştirilmiş ABD hisse senetlerini teminat olarak yatırmasına ve bunlara karşılık USDC borç almasına olanak tanıyor. Lansmanda yedi hisse senedi destekleniyor: Apple, Amazon, Alphabet, Meta, Microsoft, Nvidia ve Tesla.
Her bir varlık, Coinbase Onchain SPV Ltd. tarafından ihraç ediliyor ve Alpaca Securities'te ayrılmış saklamada tutulan dayanak hisselere bağlı bir sertifikayı temsil ediyor. Bu, sahiplerine değeri yalnızca hisse fiyatını takip eden sentetik bir token yerine gerçek hisse senetlerine ekonomik maruz kalma sağlıyor. Aave'de bu token'lar artık özel bir teminat piyasasına arz edilebilir. Lansmanda borç alınabilir tek varlık USDC. Hisse senetlerinin kendisi borç alınamaz ve kullanıcılar hisse senedine karşı hisse senedi borçlanma pozisyonları oluşturamaz. Bu, başlangıç yapısını nispeten basit tutuyor: tokenleştirilmiş hisse senedi maruziyeti yatır, buna karşılık dolar likiditesi çek.
Chainlink, teminatı değerlemek için kullanılan fiyatlandırma verilerini sağlıyor. Tokenleştirilmiş hisse senedi veri akışları, hafta sonları boyunca sürekli güncellenmek yerine uzatılmış ABD hisse senedi piyasası haftası boyunca çalışıyor ve bu da hiç kapanmayan bir borç verme protokolü için biraz alışılmadık bir risk profili oluşturuyor.
Lansman, tokenleştirilmiş hisse senetlerini geleneksel aracı kurumlardan tanıdık bir alana taşıyor. Geleneksel piyasalardaki yatırımcılar, menkul kıymetlerini satmadan düzenli olarak bunlara karşı borç alıyor. Bunu zincir üstünde yapmak çok daha zor olmuştur çünkü teminatın güvenilir sahiplik, saklama, fiyatlandırma ve tasfiye mekaniklerine ihtiyacı vardır. Aave'in Hisse Senedi Merkezi bu parçaları bir araya getirmeye yönelik erken bir girişimdir.
Başlangıç piyasasında sisteme ne kadar teminat ve USDC girebileceğine dair risk limitleri var ve Aave, gelecekteki eklemelerin yönetişim ve risk incelemesine tabi olmaya devam edeceğini söylüyor. Erişim de kısıtlı. Coinbase'in tokenleştirilmiş hisse senetleri, yalnızca izin verilen yargı bölgelerindeki uygun ABD dışı kullanıcılara sunulan Regulation S menkul kıymetleridir. Bu, bunun ABD'li perakende kullanıcıların DeFi aracılığıyla Apple veya Nvidia hisselerine karşı borç almasının bir yolu olmadığı anlamına geliyor.
Ancak finansal ilkel artık hayatta. Tokenleştirilmiş hisse senetleri çoktan insanların zincir üstünde alıp satabileceği ve transfer edebileceği varlıklar haline geldi. Aave, bundan sonra ne olacağını gösteriyor: teminat gibi davranmaya başlıyorlar.
Bu makale Haber Masası tarafından yazılmış ve Samuel Rae tarafından düzenlenmiştir.
Sıkça Sorulan Sorular
SSS Apple Nvidia Tokenleştirilmiş Hisse Senetlerinin Aave'de USDC Kredileri için Teminat Olarak Kullanılması
Başlangıç Soruları
Apple ve Nvidia tokenleştirilmiş hisse senetlerinin Aave'de teminat olarak kullanılabilmesi ne anlama geliyor
Apple ve Nvidia hisselerinin tokenleştirilmiş versiyonlarını Aave'e yatırabileceğiniz ve hissenizi satmak yerine bunlara karşı USDC borç alabileceğiniz anlamına geliyor
Tokenleştirilmiş hisse senedi nedir
Gerçek bir hisse senedinin fiyatını takip eden blokzincir tabanlı bir token'dır Her token o hisse üzerinde bir hak talebini temsil eder ancak bir kripto varlığı gibi zincir üstünde işlem görür
Aave nedir
Aave, insanların banka olmadan kripto ödünç verip borç aldığı merkeziyetsiz bir borç verme platformudur Faiz kazanmak için varlık yatırırsınız veya kredi almak için teminat gösterirsiniz
USDC nedir
USDC, ABD dolarına 11 sabitlenmiş bir stablecoin'dir Değeri Bitcoin veya Ethereum gibi dalgalanmadığı için DeFi'de yaygın olarak kullanılır
Apple veya Nvidia hissemi satmak yerine neden USDC borç alayım
Borç almak, harcamak veya başka bir yere yatırım yapmak için nakit alırken hisse senedi maruziyetinizi ve varsa temettülerinizi veya değer artışını korumanıza olanak tanır Satmak vergileri tetikler ve gelecekteki kazançları keser
Krediyi geri ödemem gerekiyor mu
Evet USDC'yi faiziyle birlikte geri ödersiniz Ödemezseniz platform borcu karşılamak için teminatınızı tasfiye edebilir
Burada teminat ne anlama geliyor
Krediyi güvence altına almak için kilitlediğiniz varlıktır Geri ödemezseniz borç veren onu tutar
Orta Düzey Sorular
Tokenleştirilmiş Apple veya Nvidia hisseme karşı ne kadar borç alabilirim
Aave'in o varlık için belirlediği kredi-değer oranına bağlıdır LTV %50 ise 10000 dolarlık bir mevduat 5000 dolara kadar USDC borç almanıza olanak tanır
USDC kredisinde ne kadar faiz ödeyeceğim
Oranlar değişkendir ve Aave'de arz ve talep tarafından belirlenir Gerçek zamanlı olarak değişirler bu yüzden borç almadan önce güncel oranı kontrol edin
Hisse fiyatı düşerse ne olur
Teminat değeriniz düşer Tasfiye eşiğinin altına düşerse teminatınızın bir kısmı borcu geri ödemek için otomatik olarak satılabilir
Tasfiye eşiği nedir
Kredinizin güvensiz hale geldiği noktadır Aave